カーブアウト

資産切り出しとは、投資全体のまとまりから特定の資産群を抜き出し、その成果を個別に評価する手法です。例えば、株や債券などを組み合わせた投資から、株の部分だけを取り出して、その成績を見るようなものです。これにより、投資家はどの資産がどれだけ貢献しているかを把握できます。 しかし、注意点もあります。一部だけを見ることで、全体像を見誤る可能性があります。特に、好調な資産だけを見せることで、実際よりも良い印象を与えることもあります。したがって、資産切り出しを行う際は、投資全体を理解した上で、切り出された資産の成果を評価することが大切です。投資の目的や戦略に照らし合わせ、その成果が適切かを判断する必要があります。資産切り出しは便利な道具ですが、使い方を誤ると誤解を招く可能性があることを認識しておきましょう。